Markus Gildner: Den Niedrig-Zins konservieren

April 2024

Freie-PM.de: Bausparer oder Forward-Darlehn? Markus Gildner untersucht verschiedene Möglichkeiten das momentane Niedrig-Zinsniveau in die Zukunft zu sichern, um zu einem späteren Zeitpunkt damit eine Immobilie zu erwerben.

Das aktuelle Zinsniveau ist einfach zu verlockend und löst damit Begehrlichkeiten aus sich dies auf einige Jahre zu konservieren. Denn mittlerweile hat Jeder verstanden dass niedrige Zinsen den Markt für Immobilien zusätzlich anheizen und die Preise inflationär steigen. Deshalb ist es nur mehr als verständlich dass der Ein oder Andere nach einer Möglichkeit sucht das aktuelle Zinsniveau zu sichern und erst in einigen für einen Immobilienkauf zu nutzen, auf einem hoffentlich tieferen Preisniveau.

"Grundsätzlich ist dies möglich, es hat nur alles seinen Preis welchen man in seiner Rechnung mit berücksichtigen muss", mein Markus Gildner. Das Handelsblatt hat dieses Thema aufgegriffen und beleuchtet die Möglichkeiten von einem sog. Forward Darlehen.

Zu allererst ein Blick zurück vor der Finanzkrise. Im Jahr 2008 war das durchschnittliche Zinsniveau für Immobilienkredite mit 10-jähriger Zinsbindung bei ungefähr 5,3%. Die Immobilienpreise waren entsprechend günstig. Beispielweise konnte man vor 5 Jahren auf der Insel Föhr noch Eigentumswohnungen in renoviertem Zustand um 1.600 EUR pro Quadratmeter erwerben. Berlin galt damals noch als die billigste Hauptstadt der Welt, so Markus Gildner.

Mittlerweile hat sich Bild deutlich verändert: das durchschnittliche Zinsniveau für Immobilienkredite mit 10-jähriger Zinsbindung liegt aktuell bei ca. 2,5%. Das liegt daran dass einerseits die EZB den Leitzins weiterhin auf historischen Tiefstniveau hält und andererseits Deutschland weiterhin als der sicherste Hafen in der Europäischen Währungsunion gilt. Dies hat zu Folge dass Deutsche Staatsanleihen auf der Suche nach Sicherheit extrem nachgefragt werden und somit der Kurs steigt. Mit steigendem Kurs sinkt die Rendite: aktuell bei 1,25% für zehnjährige Bundesanleihen.

Die Pfandbrief-Emissionen der Banken orientiert sich genau an diesem Anleihekurs. Und somit können sich Deutsche Geschäfts- und Pfandbriefbanken momentan billigst am Markt refinanzieren, so Markus Gildner. Rechnet man nun eine Zinsmarge der Bank zwischen 0,8 und 1,25% darauf, so kommt man auf das aktuelle Niveau von 2,5% für Immobilienkredite mit 10-jähriger Laufzeit.

Zurück zu unserer Ursprungsfrage: Wie kann der Immobilieninvestor das Zinsniveau jetzt "einfrieren" und in 5-10 Jahren wieder "auftauen"?

Experten des Handelsblatts haben einen Artikel dazu geschrieben und das Forward-Darlehen empfohlen. Dies ist aber nur etwas für sicherheitsorientierte Investoren, mein das Handelsblatt. Diese Aussage verheimlicht allerdings dass Forward-Darlehen nichts anderes sind als ein Kreditgeschäft in Verbindung mit einem Derivat. Also durchaus als spekulativ einzustufen, meint Markus Gildner.

Dies wird am ehesten deutlich an folgendem Beispiel:

Die Spekulation von Kreditnehmern, die in den vergangenen Jahren ein Forward-Darlehen abgeschlossen haben, ging nicht auf. Der Kunde hat sich z.B. 2008 einen Zins von über 5% gesichert und musste noch einen Aufschlag für das Derivat bezahlen (den Aufschlag für Zins-Swaps finden Sie hier: Deutsche Bank Markets (https://www.db-markets.com/#interest_rates/derivatives) ). Wer vor zwei Jahren ein Forward-Darlehen in Höhe von 100.000 Euro mit einer Zinsbindung von zehn Jahren abgeschlossen hat, machte einen Verlust von rund 22.000 Euro. Man darf dabei auch nicht vergessen dass man das Darlehen in der Regel auch abnehmen muss, auch wenn einem der Zins gerade gar nicht passt, so Markus Gildner.

Der Artikel vergisst leider die momentan risikoärmste Variante der Zinssicherung: den Bausparer. Lange Zeit als konservativ und spießig verschrien, erlebt der Bausparer eine wahrliche Renaissance (lesen Sie auch: Die Renaissance des Bausparers (http://markus-gildner.com/2012/09/30/markus-gildner-die-renaissance-des-bausparers/) ). Wenn der geneigte Immobilieninvestor einen Bausparer heute abschließt, sichert er sich das momentane Zinsniveau bis zum Zeitpunkt der Zuteilungsreife. Je nach Besparung in etwa 8-10 Jahren. Der Preis dafür ist, dass man momentan jeden Monat einbezahlt und auf das Guthaben nur sehr geringe Zinsen bekommt. Dies hängt mit dem Solidaritätsprinzip des Bausparers zusammen. Der Mittelzufluss von Bausparern wird an Darlehensnehmern als Immobilienkredit ausgereicht.

Da sich die Bausparkasse momentan zu fast 0% Zins refinanzieren kann, ist es ihr möglich das Geld wieder zinsgünstig auszureichen. Der Bausparer ist Jedem risikofrei zu empfehlen, der erst in ein paar Jahren auf dem Immobilienmarkt zugreifen möchte, aber zu dem derzeitigen Zinsniveau.

Gesamter Artikel (http://markus-gildner.com/2013/04/05/markus-gildner-niedrig-zins-konservieren/)
Fachportal Weltwirtschaft (http://markusgildner.wordpress.com/)

Die SOLGÅRDEN GmbH ist eine kleine, feine und Familien-geführte Projektentwicklungsgesellschaft für Wohnimmobilien auf hohem Niveau. Urbanes Wohnen im Grünen, für die moderne Familie ist unser Konzept. Die persönliche Note und die Leidenschaft für ausgefallene Architektur, in Verbindung mit nachhaltigem Bauen machen den Unterschied.
Solgarden GmbH
Markus Gildner
Naturbadstrasse 7
91056 Erlangen
markus.gildner@solgarden.de
+49 (9131) 91 899 45
http://www.solgarden.de

(Weitere interessante Wordpress News, Infos & Tipps können Sie auch >> hier << lesen.)

Veröffentlicht von >> PR-Gateway << auf http://www.freie-pressemitteilungen.de/modules.php?name=PresseMitteilungen - dem freien Presseportal mit aktuellen News und Artikeln

Bausparer oder Forward-Darlehn? Markus Gildner untersucht verschiedene Möglichkeiten das momentane Niedrig-Zinsniveau in die Zukunft zu sichern, um zu einem späteren Zeitpunkt damit eine Immobilie zu erwerben.

Das aktuelle Zinsniveau ist einfach zu verlockend und löst damit Begehrlichkeiten aus sich dies auf einige Jahre zu konservieren. Denn mittlerweile hat Jeder verstanden dass niedrige Zinsen den Markt für Immobilien zusätzlich anheizen und die Preise inflationär steigen. Deshalb ist es nur mehr als verständlich dass der Ein oder Andere nach einer Möglichkeit sucht das aktuelle Zinsniveau zu sichern und erst in einigen für einen Immobilienkauf zu nutzen, auf einem hoffentlich tieferen Preisniveau.

"Grundsätzlich ist dies möglich, es hat nur alles seinen Preis welchen man in seiner Rechnung mit berücksichtigen muss", mein Markus Gildner. Das Handelsblatt hat dieses Thema aufgegriffen und beleuchtet die Möglichkeiten von einem sog. Forward Darlehen.

Zu allererst ein Blick zurück vor der Finanzkrise. Im Jahr 2008 war das durchschnittliche Zinsniveau für Immobilienkredite mit 10-jähriger Zinsbindung bei ungefähr 5,3%. Die Immobilienpreise waren entsprechend günstig. Beispielweise konnte man vor 5 Jahren auf der Insel Föhr noch Eigentumswohnungen in renoviertem Zustand um 1.600 EUR pro Quadratmeter erwerben. Berlin galt damals noch als die billigste Hauptstadt der Welt, so Markus Gildner.

Mittlerweile hat sich Bild deutlich verändert: das durchschnittliche Zinsniveau für Immobilienkredite mit 10-jähriger Zinsbindung liegt aktuell bei ca. 2,5%. Das liegt daran dass einerseits die EZB den Leitzins weiterhin auf historischen Tiefstniveau hält und andererseits Deutschland weiterhin als der sicherste Hafen in der Europäischen Währungsunion gilt. Dies hat zu Folge dass Deutsche Staatsanleihen auf der Suche nach Sicherheit extrem nachgefragt werden und somit der Kurs steigt. Mit steigendem Kurs sinkt die Rendite: aktuell bei 1,25% für zehnjährige Bundesanleihen.

Die Pfandbrief-Emissionen der Banken orientiert sich genau an diesem Anleihekurs. Und somit können sich Deutsche Geschäfts- und Pfandbriefbanken momentan billigst am Markt refinanzieren, so Markus Gildner. Rechnet man nun eine Zinsmarge der Bank zwischen 0,8 und 1,25% darauf, so kommt man auf das aktuelle Niveau von 2,5% für Immobilienkredite mit 10-jähriger Laufzeit.

Zurück zu unserer Ursprungsfrage: Wie kann der Immobilieninvestor das Zinsniveau jetzt "einfrieren" und in 5-10 Jahren wieder "auftauen"?

Experten des Handelsblatts haben einen Artikel dazu geschrieben und das Forward-Darlehen empfohlen. Dies ist aber nur etwas für sicherheitsorientierte Investoren, mein das Handelsblatt. Diese Aussage verheimlicht allerdings dass Forward-Darlehen nichts anderes sind als ein Kreditgeschäft in Verbindung mit einem Derivat. Also durchaus als spekulativ einzustufen, meint Markus Gildner.

Dies wird am ehesten deutlich an folgendem Beispiel:

Die Spekulation von Kreditnehmern, die in den vergangenen Jahren ein Forward-Darlehen abgeschlossen haben, ging nicht auf. Der Kunde hat sich z.B. 2008 einen Zins von über 5% gesichert und musste noch einen Aufschlag für das Derivat bezahlen (den Aufschlag für Zins-Swaps finden Sie hier: Deutsche Bank Markets (https://www.db-markets.com/#interest_rates/derivatives) ). Wer vor zwei Jahren ein Forward-Darlehen in Höhe von 100.000 Euro mit einer Zinsbindung von zehn Jahren abgeschlossen hat, machte einen Verlust von rund 22.000 Euro. Man darf dabei auch nicht vergessen dass man das Darlehen in der Regel auch abnehmen muss, auch wenn einem der Zins gerade gar nicht passt, so Markus Gildner.

Der Artikel vergisst leider die momentan risikoärmste Variante der Zinssicherung: den Bausparer. Lange Zeit als konservativ und spießig verschrien, erlebt der Bausparer eine wahrliche Renaissance (lesen Sie auch: Die Renaissance des Bausparers (http://markus-gildner.com/2012/09/30/markus-gildner-die-renaissance-des-bausparers/) ). Wenn der geneigte Immobilieninvestor einen Bausparer heute abschließt, sichert er sich das momentane Zinsniveau bis zum Zeitpunkt der Zuteilungsreife. Je nach Besparung in etwa 8-10 Jahren. Der Preis dafür ist, dass man momentan jeden Monat einbezahlt und auf das Guthaben nur sehr geringe Zinsen bekommt. Dies hängt mit dem Solidaritätsprinzip des Bausparers zusammen. Der Mittelzufluss von Bausparern wird an Darlehensnehmern als Immobilienkredit ausgereicht.

Da sich die Bausparkasse momentan zu fast 0% Zins refinanzieren kann, ist es ihr möglich das Geld wieder zinsgünstig auszureichen. Der Bausparer ist Jedem risikofrei zu empfehlen, der erst in ein paar Jahren auf dem Immobilienmarkt zugreifen möchte, aber zu dem derzeitigen Zinsniveau.

Gesamter Artikel (http://markus-gildner.com/2013/04/05/markus-gildner-niedrig-zins-konservieren/)
Fachportal Weltwirtschaft (http://markusgildner.wordpress.com/)

Die SOLGÅRDEN GmbH ist eine kleine, feine und Familien-geführte Projektentwicklungsgesellschaft für Wohnimmobilien auf hohem Niveau. Urbanes Wohnen im Grünen, für die moderne Familie ist unser Konzept. Die persönliche Note und die Leidenschaft für ausgefallene Architektur, in Verbindung mit nachhaltigem Bauen machen den Unterschied.
Solgarden GmbH
Markus Gildner
Naturbadstrasse 7
91056 Erlangen
markus.gildner@solgarden.de
+49 (9131) 91 899 45
http://www.solgarden.de

(Weitere interessante Wordpress News, Infos & Tipps können Sie auch >> hier << lesen.)

Veröffentlicht von >> PR-Gateway << auf http://www.freie-pressemitteilungen.de/modules.php?name=PresseMitteilungen - dem freien Presseportal mit aktuellen News und Artikeln

Links sortieren nach: Titel (A\D) Datum (A\D) Bewertung (A\D) Popularität (A\D)

Katamaran - Segel - Flatrate bei mitsegeln-wismar.de
Beschreibung: NEU in Deutschland - Katamaran Flatrate mit verschiedenen Tarifen verfügbar.
Jeden Tag für jeweils 2h Katamaran segeln gehen auf der Ostsee bei Wismar und nur einmal einen sehr moderaten pauschalen Betrag im Jahr dafür bezahlen?
Dabei sind der Sportkatamaran und alle anderen notwendigen Dinge schon inklusive. Kommen Sie zu uns. Wir haben keine versteckten Kosten!
Hinzugefügt am: 10.06.2016 Besucher: 2083 Link bewerten Kategorie: Flatrate Infos

Diese Forum-Threads bei Flatrate-Central.de könnten Sie auch interessieren:

Vodafon - Marktführer? (DaveD, 17.02.2016)

Flatratedrosselung und Marktbereinigung (HannesW, 11.08.2013)

Diese Forum-Posts bei Flatrate-Central.de könnten Sie auch interessieren:

Hey du! Um einen zuverlässigen Netzwerktechnik Großhandel im Internet zu finden, solltest du auf einige wichtige Kriterien achten. Zunächst ist es ratsam, nach Zertifizierungen wie ISO 9001 zu such ... (nekko, 17.07.2023)

Und das Unglaubliche was ich lese. Monatlich kündbar? Wie geht das denn? Die anderen Anbieter wollen immer mindestens 24 Monate Laufzeit. Da will anscheinend jemand den Markt aufmischen. (Erwin3, 18.02.2018)

Machmal hat man den Eindruck es sind noch die gleichen Leute am Wirken wie zur Gründung des Kartellamtes kurz nach dem letzten Krieg. Sie sind mit den Anforderungen eines globalisierten Marketes ... (Godfrid, 05.07.2017)

Ich habe mal geschaut. Kritiken gibt es noch keine. Man muss allerdings dazu sagen, dass das ANgebot noch nicht mal enen Monat am Markt ist. Um da was genaueres zu sagen bracht es schon etwas m ... (Dora39, 13.05.2017)

Man braucht Neukunden und deren Geld für Investitionen. Nicht alle Anbieter sind an der Börse oder sie sind, bekommen aber kein frisches Geld mehr. Und dann wäre da noch die Marktbereinigung... ... (HannesW, 13.10.2016)

Vodafon ist ein Ableger von Vodafon UK. Ansonsten teilen sich drei Firmen in Deutschland den Markt – Telekom, Telefonica und Vodafon. Und um noch mal zu Vodafon zu kommne siehe hier... https:// ... (Hans-Peter, 17.02.2016)

Wer 10 € entbehren kann der wird dabei sein. Wobei bei den Mobilteilen (Smartphone) es Einschränkungen gibt was das Angebot betrifft. Aber schau doch einfach mal selbst... http://www.deezer.c ... (Lara34, 29.01.2015)

Das ganze nennt man heutzutage Marketing. Zum Marketing gehören alle Instrumente die zur Erschließung eines Marktes führen. Selbst wenn es ein simples Frühstück ist. (Godfrid, 21.12.2014)

Ja, das stimmt wohl... Marketing, Werbung - das ist momentan alles. Dass aber auch ein Konzept dahinter stehen muss, das ist vielen nicht klar... (Klobschi, 11.12.2013)

Ein Cyberkrimineller hat die Stammdaten von zwei Millionen Kunden von Vodafone Deutschland gestohlen. Das teilte das Unternehmen in Düsseldorf mit. Zu den Daten, die in die Hände des Angreifers ge ... (Ralphi-K, 28.09.2013)

Diese News bei Flatrate-Central.de könnten Sie auch interessieren:

schuhplus erhält WELT-Auszeichnung ''Preis-Champion 2024'' (PR-Gateway, 18.04.2024)
Platz 1 aller Online-Schuhhändler in Deutschland in der Kundenbegeisterung

(Köln/Dörverden) (18.04.2024) Das auf Schuhe in Übergrößen spezialisierte Versandhaus schuhplus wurde vom Verlag WELT mit dem Award "Preis-Champion 2024" ausgezeichnet. Europas führender XL-Schuheinzelhändler sorgt laut Kundenvoting mit fairen Preisen für messbare Kundenbegeisterung. Ein unverkennbares Highlight vermittelt der Blick auf die eigene Branche. U ...

Milchwerke Schwaben weiter auf Erfolgskurs (PR-Gateway, 15.04.2024)
Geschäftsjahr 2023: Milchanlieferungsrekord und leicht erhöhter Jahresüberschuss

Neu-Ulm, 15. April 2024 - Geprägt von Inflation, Preissteigerungen im Lebensmittelbereich und einer im internationalen Vergleich rückläufigen Wirtschaftsleistung hat sich die deutsche Milchwirtschaft auch 2023 wieder in einem sehr herausfordernden Umfeld bewegt. Trotz der ungünstigen gesamtwirtschaftlichen Rahmenbedingungen konnte die Milchwerke Schwaben eG mit einem preisbedingt leicht verminderten Gesam ...

Neumarkter Lammsbräu mit stabilem Umsatz und neuem In-House-Klimafonds (PR-Gateway, 10.04.2024)

- Bio-Pionier erzielte 2023 einen Umsatz von 31,7 Mio. Euro (2022: 31,8 Mio. Euro)

- Statt Kompensation: Lammsbräu mit neuem In-House-Klimafonds als Transformationsbooster

Neumarkt in der Oberpfalz, 10. April 2024 - Neumarkter Lammsbräu hat seinen Umsatz 2023 weiter auf hohem Niveau stabilisiert: Die Oberpfälzer Bio-Pioniere verzeichneten als 100-Prozent-Markenartikler im letzten Jahr einen Umsatz von 31,7 Mio. Euro und damit eine stabile Ertragslage für ...

Die Evolution der Gold-Silber-Ratio: Ein Spiegel wirtschaftlicher und historischer Dynamiken (PR-Gateway, 27.03.2024)

Die Gold-Silber-Ratio (GSR) ist nicht nur ein simpler mathematischer Ausdruck, sondern ein faszinierender Indikator, der durch die Jahrtausende hindurch die ökonomischen, technologischen und geopolitischen Veränderungen widerspiegelt. Diese Verhältniszahl, die angibt, wie viele Unzen Silber nötig sind, um eine Unze Gold zu kaufen, bietet tiefe Einblicke in die relative Bewertung dieser beiden Edelmetalle. Die Evolution der GSR ist ein Zeugnis der Menschheitsgeschichte, beginnend in d ...

VITA COLA wächst weiter (CHristineW, 26.03.2024)
VITA COLA verkauft 2023 erneut mehr Erfrischungsgetränke und bestätigt damit die führenden Marktpositionen. Die Marke punktet mit einem breiten Cola- und Limonadenportfolio, besonders bei Kleingebinden für unterwegs.
Schmalkalden/Lichtenau: 26. März 2024: Im vergangenen Jahr konnte VITA COLA den Absatz ein weiteres Mal steigern. 2023 wurden unter der Dachmarke insgesamt 97,7 Millionen Liter alkoholfreie Erfrischungsgetränke verkauft. Das ist im Vergleich zum Vorjahr ein Plus von 2,3 Proz ...

Tagesgeldzinsen 2024 niedriger als vor 16 Jahren bei gleichem Leitzins (PR-Gateway, 21.03.2024)

Analyse von mutual: Die reale Rendite liegt aktuell um mehr als 40% niedriger als im Durchschnitt 2008.

Die Webseite mutual.dehat die Tagesgeldzinsen der Banken über einen Zeitraum von 20 Jahren verglichen. Das Ergebnis: Die Tagesgeldzinsen waren 2008, als der EZB-Leitzins ähnlich hoch war, deutlich lukrativer im Vergleich zu den aktuellen Angeboten.

2024 liegt der EZB-Leitzins, wie zuletzt 2008, über 4%. Die Neukundenzinsen auf das Tagesgeld 202 ...

Die Change- und Transformationsberatung bleibt ein ''people business'' (PR-Gateway, 21.03.2024)
Das Beratungsunternehmen Kraus & Partner (K&P) hat die Dranbleiber GmbH, Köln, übernommen. Ein Interview mit den Inhabern der beiden Consultingunternehmen über die Motive und die Entwicklung im Beratungsmarkt.

? Herr Prof. Dr. Kraus und Herr Pfander, das Beratungsunternehmen Kraus & Partner, dessen geschäftsführende Gesellschafter Sie sind, hat die Dranbleiber GmbH übernommen. Warum?

Georg Kraus: Weil wir als auf das T ...

Wertgarantie Group: Erfolgreiches Geschäftsjahr in einem konjunkturell schwierigen Jahr (PR-Gateway, 20.03.2024)
In den Geschäftsfeldern CE und Bike steht mit 8 Millionen Verträgen ein neuer Rekordbestand zu Buche

"Hinter uns liegt ein Jahr harter und erfolgreicher Arbeit: Das Geschäftsjahr im Bereich CE haben wir mit über 1,8 Million Verträgen im Neugeschäft abgeschlossen. Im Geschäftsfeld Bike gibt es bei den Neuverträgen ein Plus von 50 Prozent - beides vor dem Hintergrund der konjunkturellen Herausforderungen, die uns 2023 und auch dieses Jahr noch in Deutschland beschäftigen", blickt Patric ...

Kaufpreisanalyse 2024: Signifikante Rückgänge auch bei energieeffizienten Wohnimmobilien (PR-Gateway, 12.03.2024)
Eine GeoMap-Analyse

Trotz der vorläufigen Aussetzung des EU-weiten Sanierungszwangs im Zuge der Gebäuderichtlinienreform (EPBD) beeinflussen die aktuellen Verpflichtungen und energetische Standards nach wie vor die Preise für Wohnimmobilien - besonders in den deutschen Metropolen. Die aktuelle GeoMap-Analyse untersuchte die Kaufpreisentwicklung in den acht größten Städten Deutschland ...

Neuer Alvarez & Marsal Distress Alert (ADA) zeigt: Jedes zehnte europäische Unternehmen in finanziellen Schwierigkeiten (PR-Gateway, 07.03.2024)
- Deutschland als am meisten belasteter Markt in Europa identifiziert.
- Deutsche Unternehmen verzeichnen mit 15% den höchsten Anstieg an finanziellen Notlagen in Europa.

Der halbjährlich erscheinende Alvarez & Marsal Distress Alert (ADA) des Beratungsunternehmens Alvarez & Marsal (A&M) zei ...

Werbung bei Flatrate-Central.de:

Markus Gildner: Den Niedrig-Zins konservieren

Flatrate-Central.de: News, Infos & Tipps zu Flatrates

Flatrate-Central.de - News & Infos rund um Flatrates !



Flatrate-Central.de: News, Infos & Tipps zu Flatrates	Seiten-Suche:


Flatrate Central <- Home Anmelden oder Einloggen